◆新着記事一覧◆
【初値成立|IPO新規上場】浜木綿(7682)【2,950円:+830円:+39.15%】高値:3,400円、安値:2,…
【初値成立|IPO新規上場】ワシントンホテル(4691)【1,462円:+152円:+11.60%】高値:1,705円…
【抽選結果|IPO新規上場】BASE(4477)・・・公開価格は、1,300円(仮条件上限)に決定っ!! 
【気配運用|浜木綿(7682)】営業利益率・PER・成長率から初値とセカンダリを予想
【気配運用|ワシントンホテル(4691)】営業利益率・PER・成長率から初値とセカンダリを予想
【抽選結果|IPO新規上場】セルソース(4880)) ・・・公開価格は、2,280円(仮条件上限)に決定っ…
【抽選結果|IPO新規上場】インティメート・マージャー(7072) ・・・公開価格は、1,900円(仮条…
【公募割れ確率|IPO新規上場】BASE(4477) OR:48.5%、吸収金額:45.5% 需給では高確率で公…
【引受株数|IPO新規上場】ダブルエー(7683) みずほ証券 82.80万株 約92%占有 
【仮条件|IPO新規上場】ダブルエー(7683)【上限:4,690円:+0円:+0.0%】通常設定 上ブレせず…
【引受株数|IPO新規上場】恵和(4251) 大和証券 188.40万株 約95%占有 
【仮条件|IPO新規上場】ジェイック(7073)【上限:4,750円:+140円:+3.03%】ちょっぴり強気設…
【仮条件|IPO新規上場】恵和(4251)【上限:770円:+0円:+0.0%】通常設定 上ブレせずっ!! 
【初値成立|IPO新規上場】アンビスホールディングス(7071)【4,260円:+1,460円:+52.14%】高…
【抽選結果|IPO新規上場】ワシントンホテル(4691) ・・・公開価格は、1,310円(仮条件上限)に…
【抽選結果|IPO新規上場】浜木綿(7682) ・・・公開価格は、2,120円(仮条件上限)に決定っ!! 
【仮条件|IPO新規上場】BASE(4477)【上限:1,300円:▲330円:▲20.24%】超弱気設定 下ブレっ…
【立会外分売結果】トーホー (8142)【終値:1,668円:+71円:+4.44%】楽天・SBI・松井・マネッ…
【初値成立|IPO新規上場】HENNGE(4475)【2,001円:+601円:+42.92%】高値:2,079円、安値:1,…
【初値成立|IPO新規上場】AI CROSS(4476)【1,800円:+710円:+65.13%】高値:2,200円S高、安…
Top◆2015年 IPO(新規公開株) >ハウスドゥ(3457) 詳細(需給・VC・財務)追加!!【目論見書の個人的な感想】 IPO(新規株式公開)
2015年03月01日

ハウスドゥ(3457) 詳細(需給・VC・財務)追加!!【目論見書の個人的な感想】 IPO(新規株式公開)



ハウスドゥ(3457):マザーズ:不動産業:主幹事(SMBC日興証券)

※フランチャイズ事業、不動産事業、住宅流通事業(想定価格:3,430円)
上場日 BB期間 公開株数 吸収金額(OA含) OR 仮条件 公開価格 初値 騰落率
3/25 3/10-3/16 214,000株 約7.70億円 26.37% 3,430円〜3,600円 3,600円 5,300円 +47.2%

公募株数 123,000株 3457housedo-zentai.png
公募株引受証券 SMBC日興証券
野村證券
みずほ証券
SBI証券
岡三証券
エース証券
SMBCフレンド証券
売出株数 63,100株
売出株引受証券 SMBC日興証券
オーバーアロットメント 27,900株
OA引受証券 SMBC日興証券

ベンチャーキャピタル(VC)の状況

VC関連の存在数
合計所有割合 0.57%
(計4,600株) 
今回の売出における放出株数 0株
VC保有の残株数 4,600株

ロックアップの状況

※売却
期間 180日間
平成27年9月20日まで
解除条件 なし
想定解除株価 -,---円
対象者 貸株人かつ売出人である安藤正弘並びに当社株主である有限会社AMC、金城泰然、西川潔、グローバル・タイガー・ファンド3号投資事業有限責任組合、古田敦也、安藤麻央及び安藤徳真


※発行等
期間 180日間
平成27年9月20日まで

親引け

従業員持株会を販売先(親引け先)として、8,500株を上限として、要請予定。

需給状況

オファリングレシオ(OA含む)は、26.37%。
適正とされる 20%±5% の範囲を僅かに上回るか。

マザーズ:不動産業において、2001年以降 ORが23%〜29%だったのは、4社。4勝0敗 勝率:1.000。

公開株数は、約21.4万株と少なめか。需給は引き締まっており下値不安は無いか。

ベンチャーキャピタルは1つ。ロックアップの対象か。
初値直後の売り崩しに見舞われる可能性も少ないか。

配当

未定

株主優待

記載なし

業績実績

3457-housedo-uriage.png


事業年度 売上高 前年比(%) 経常利益 前年比(%) 純利益 前年比(%) 純利益(EPS) 予想PER
平成25年6月期 82億5,100万円 1億1,200万円 8,000万円 501.79円 6.84
平成26年6月期 133億900万円 +61.3 2億7,600万円 +82.1 1億5,500万円 +93.7 226.06円 15.17

財務指標

※7期については、平成26年12月までの数字。
財務指標 5期 6期 7期
ROA 1.21% 2.49% 2.82%
ROE 18.69% 26.58% 25.94%
売上高利益率 0.97% 1.17% 2.97%
粗利 43.66% 37.09% 35.11%
当座比率 19.09% 13.16% 16.23%
自己資本比率 6.47% 9.37% 1.88%
有利子負債月商比率 6.44 3.36 4.07
安全余裕率 5.00% 5.61% 12.78%

債務状況

※平成26年12月期
債務内容 金額
社債残高 -万円
短期借入金 24億7,200万円
長期借入金 22億100万円
リース債務 1,500万円
債務残高合計 46億8,800万円

現金及び預金は、6億3,800万円を保有。
売掛金を含めた流動資産は、43億3,300万円。

流動資産には、販売用不動産:21億2,000万円、仕掛販売用不動産:12億400万円が含まれる。
債務的には、やや苦しい状況か。

販管費・売上原価

販売管理費 5期 6期 前期比(%)
34億2,200万円 46億5,900万円 +36.2

広告宣伝費が、5億7,500万円増、給料及び手当が、3億4,800万円増 によるか。

売上原価 5期 6期 前期比(%)
37億5,4000万円 40億1,100万円 +6.8%

売上原価は、外注費が、2億円増 によるか。

会社概要

新築・中古住宅の仲介のみならず、デザインリフォームから新築請負、並びに資金計画まで、住まいに関わる一連のサービスをワンストップで提供。

☆フランチャイズ事業:ブランド及びネットワークを必要とする中小不動産事業者又は新規に不動産流通事業に参入する企業に対し、不動産売買仲介におけるノウハウ(集客戦略、IT戦略、教育研修、モチベーションアップ戦略等)を提供する全国チェーン。

☆不動産事業:売買事業、賃貸事業

☆住宅流通事業:不動産売買仲介事業、リフォーム事業、住宅(新築戸建)事業

☆その他の事業:人材採用・教育事業、住宅ローン斡旋事業


3457housedo-1.png

※平成26年6月期(第6期)
事業内容 売上高 構成比(%) セグメント利益
フランチャイズ事業 11億3,400万円 8.5 6億4,800万円
不動産事業 59億3,200万円 44.6 7億5,000万円
住宅流通事業 61億5,700万円 46.3 1億3,100万円
その他の事業 8,400万円 0.6 1,600万円

3457housedo-2.png


本社所在地 京都市中京区烏丸通錦小路上ル手洗水町670番地
従業員数 249人
臨時従業員数:33人
連結会社従業員数:413人
連結会社臨時従業員数:186人
平均年間給与 485万円

主な課題とリスク

平成25年6月期から不動産事業を強化し、分譲用不動産の仕入れを積極化したことにより売上高を急速に増大させたか。
高い成長を持続するためには、ブランド戦略と首都圏への展開が不可欠となるか。このため、元プロ野球選手の古田敦也氏を起用したCM放送により、安心、信頼のブランドイメージ戦略を展開中。

不動産売買仲介事業を基盤として、集客を増やし、集客により獲得した情報の活用により各事業の取引件数を増やすとともに、関連事業のサービス(受注)の機会を増やしていきたいところか。

ただ、東京を中心とした首都圏の不動産事業を進めるにあたっては、棚卸資産の増加及び有利子負債の増加が見込まれる点には注意が必要か。

主な取引先

記載無し


新規公開で得た資金の使途

子会社の株式会社ハウスドゥ住宅販売における
4店舗の新規出店
8,000万円
(平成28年6月期:4,000万円)
(平成29年6月期:4,000万円)
新規会計システムの導入 790万円
(平成27年6月期:790万円)
ホームページのリニューアルと新規制作 6,500万円
(平成27年6月期:1,500万円)
(平成28年6月期:2,500万円)
(平成29年6月期:2,500万円)
販売用不動産及び賃貸用不動産の取得資金 残額





投資行動の最終決定は、自己判断・自己責任で願います。当方はいかなる責任も一切負いませんのでご了承ください。


更新の励みになりますので、応援宜しくお願い致します!!

当選したラッキーさんはにほんブログ村 株ブログ IPO・新規公開株へコチラで確認できます!
にほんブログ村

人気ブログランキングへ
posted by Lucky cat at 13:07





| Comment(0) | TrackBack(0) | ◆2015年 IPO(新規公開株) | このブログの読者になる | 更新情報をチェックする
この記事へのコメント
コメントを書く
お名前:

メールアドレス:

ホームページアドレス:

コメント:


この記事へのトラックバック